由海尔集团主导的海尔消金，正处于业绩增长与合规困局的尴尬处境，在监管趋严的趋势下，公司该如何破局。
记者丨宁晓敏
实习生丨陈欣
出品丨鳌头财经
收入，3年增长2倍。在消费金融行业，海尔消费金融有限公司(以下简称“海尔消金”)业绩表现是出色的。
然而，2025年7月，海尔消金因为“夸大误导催收不当”“违反信用信息采集规定”等，一个月内两次被监管处罚，合计被罚230万元，6名相关责任人被问责。
其实，海尔消金的合规问题备受诟病。黑猫投诉平台上，不少投诉指向海尔消金暴力催收、收费合不合理等问题。
天眼查显示，海尔消金的诉讼案超10万件，多数诉讼中，海尔消金是原告。
由海尔集团主导的海尔消金，正处于业绩增长与合规困局的尴尬处境，在监管趋严的趋势下，公司该如何破局。
01
涉“七宗罪” 一月“领”两罚
海尔消金又被罚了。这次领到的是近三年行业最大罚单。
国家金融监督管理总局官网显示，2025年7月25日，青岛监管局开出一张罚单，对海尔消金罚款205万元。
海尔消金被罚，主要涉及六项违法违规行为，即营销宣传存在夸大误导，催收行为不当，贷后管理不尽职、部分信贷资金被挪用，以质价不符的收费项目调节收益分配、侵犯消费者知情权，违规办理同业业务，人为调整贷款五级分类。
这是还一份“双罚单”，即海尔消金及相关责任同时被罚。
对海尔消金营销宣传存在夸大误导，催收行为不当，贷后管理不尽职、部分信贷资金被挪用，以质价不符的收费项目调节收益分配、侵犯消费者知情权的违法违规行为罚款105万元，对时任公司消费生态链群高级经理高翔、贷后管理部高级经理胡雨森分别给予警告;对海尔消金人为调整贷款五级分类的违法违规行为罚款50万元，对时任公司董事兼总经理黄应华警告并罚款20万元，对时任公司财务部负责人郭涛、风险管理部总经理郭镇德、信息技术部总监吴文辉分别给予警告;对海尔消金违规办理同业业务的违法违规行为罚款50万元，对时任公司总经理黄应华取消任职资格二年，对时任公司金融市场部负责人郭涛给予警告并罚款10万元。
信贷资金被挪用等问题，触及金融机构风险管理的红线。 这些被挪用资金可能流向楼市、股市等禁止领域，加剧金融风险。人为调整贷款五级分类，则有隐藏不良贷款粉饰报表之嫌。
鳌头财经发现，一次性被罚205万元，海尔消金领到的是消费金融行业今年以来的最大罚单，也是2023年以来行业最大罚单。算上个人被罚金额，合计达到235万元。
对于上述被罚，海尔消金对外回应称，该处罚针对的是2021年以前的检查内容，公司高度重视、诚恳接受处罚并已完成整改。后续，公司将严格落实监管要求，持续提升公司治理水平，切实维护消费者合法权益。
这是海尔消金一个月内领到的第二份罚单。
中国人民银行官网7月4日披露，2025年6月25日，人行青岛分行向海尔消金开具罚单，罚款25万元，原因是违反信用信息采集、提供、查询及相关管理规定。
接连被罚，海尔消金合规漏洞凸显。
02
暴力催收与乱收费困局
催收行为不当， 监管罚单从顶层视角对海尔消金的催收行为进行了盖棺定论。事实上，消费者频频投诉公司催收乱象。
在黑猫投诉平台上，截至8月7日，以“海尔消金”为关键词进行搜索，搜索条数高达1.34万条，海尔消金的“暴力催收”“爆通讯录”等成为投诉的高频词。
在啄木鸟投诉平台上，也有不少针对海尔消金的投诉，“暴力催收”“恐吓骚扰家人”等频频被提及。
7月30日，一位消费者投诉称，在海尔消金借款1万元，逾期1天，在能联系到借款人本人的情况下，给借款人家人发短信，威胁恐吓。
还有消费者称，2024年11月24日在海尔消金借款5000元，前面七期都是正常还款，因最近资金周转不过来，仅逾期1天，就收到各种电话短信威胁，还给其家人、朋友发骚扰短信电话，极大影响了消费者及家人的正常生活。
有消费者投诉称，自称是海尔消金的人员，以法院名义威胁消费者“恶意拖欠”。
莫名被扣费、收费不透明、不合理，也是投诉的重灾区。
7月28日，一位消费者投诉称，莫名其妙地被扣了39元，消费者称自己压根没有开过通任何会员，找客服反映，客服称无法解决。
鳌头财经发现，类似莫名被扣费的投诉并非个例。一位消费者称，从来没在海尔消金借过款，2025年6月28日、7月28日，被海尔消金分别扣了257.18元。
收费方面，海尔消金被投诉在不知情的情况下收取会员费、提前还款手续费等。
一位借款人投诉称，2024年在海尔消金借款4次，多次收取会员费。2025年2月7日提前结清了所有借款，结清后发现，每一笔额外收取了提前还款手续费近300元。
海尔消金的贷款利率一度高达36%，远超监管红线。附加的逾期罚息、违约金等其他费用，大幅提高了借款人的借款成本。
安徽淮南的一则判决书显示，2021年，海尔消金向赵某某发放的1130元消费贷款，借款12期，等额本息偿还，年利率达36%。【(2025)皖0403民初982号】
河南许昌市建安区人民法院的一则判决书也显示，海尔消金向与杨某某提供借款8000元，借款期限为12个月，贷款年利率为36%。【(2024)豫1003民初5566号】
河北安新县法院的一则判决书中，海尔消金向杨某某发放消费贷款1.2万元，借款利率24%，未按约定偿还借款本息，自逾期之日起按照借款利率上浮50%即年利率36%计算。但法院仅支持以13.8%利率计算利息部分【(2025)冀0632民初719号 2025-04-07】
天眼查显示，截至8月7日，海尔消金的诉讼数量高达100454件，其中98.9%是由海尔消金作为原告发起，主要为金融借款合同纠纷。
03
规模狂奔与质量承压
众多投诉反映的是海尔消金的服务质量，而超10万件诉讼，则指向了资产质量。
海尔消金成立于2014年12月，是国家扩大消费金融公司试点范围后第一家经原银保监会批准开业的全国性消费金融公司。注册资本20.9亿元，其中海尔集团持股49%，红星美凯龙持股25%，逸荣投资持股16%，天同赛伯持股10%。
近几年，海尔消金的经营业绩实现了快速增长。2021年至2024年，公司的营业收入分别为10.86亿元、17.10亿元、24.89亿元、31.68亿元，三年增长约2倍。
同期，公司归母净利润分别为1.97亿元、2.74亿元、3.65亿元、4.45亿元，同比增长71.94%、39.51%、32.91%、22.05%，虽然增速逐年放缓，但仍然属于快速增长。
这样的业绩，在消金行业是让人羡慕的。
与业绩增长相对应的是，海尔消金的资产规模在狂飙。2020年底，公司总资产为101.70亿元，到2024年，总资产达到293.48亿元。2024年末，公司发放的贷款和垫款、负债总额分别为271.44亿元、265.17亿元。
与资产规模狂奔对应的是，海尔消金的资产质量承压。2022年末至2024年末，公司不良贷款余额分别为4.86亿元、5.97亿元、6.03亿元，不良贷款率分别为2.35%、2.34%、2.15%，连续两年下降，在行业中处在中间水平。
同时，公司信用资产减值损失不断攀升。2021年，公司的信用减值损失为5.96亿元，到2024年增长至16.25亿元。2022年至2024年，公司拨备覆盖率分别为99.34%、194.01%、179.3%。信用减值损失连续增长，拨备覆盖率持续下降，反映海尔消金在资产质量方面面临一定压力。
人事方面，海尔消金的总经理缺位已久。2016年接任总经理的总经理黄应华因违规被取消任职资格，2023年离任。
2023年2月，原哈银消金副总裁张西铭获批接任，但其现在2024年1月因个人原因离职，之后由董事长李占国代为履行总经理职责。
公开信息显示，今年7月，中原消金总经理周文龙拟出任海尔消金总经理，周文龙已担任中原消金总经理8年多，之前曾在中信银行总行任职。
10万件诉讼、1.3万条投诉与230万罚单。在消费金融监管持续趋严的当下，规模扩张与合规建设的失衡、管理层动荡与风控漏洞的叠加，让海尔消金陷入“增长越快，风险越积”的困局。
若不能真正筑牢合规底线、补齐风控短板，曾经的业绩光环难掩长远发展的隐忧，如何在“量”与“质”之间找到平衡，将是海尔消金破局的关键命题。
