红杉资本近期揭示了他们对人工智能（AI）领域未来的投资策略，将AI革命比作一场可与工业革命相媲美的转型。他们认为，我们正置身于一场深刻的“认知革命”之中，这场革命蕴含着高达10万亿美元的市场机遇。
在接下来的12至18个月里，红杉资本将聚焦于五大投资主题：持久化记忆、通信协议、AI语音、AI安全以及开源AI。他们预测，知识工作者的算力需求将激增10到10000倍，这为专注于AI应用的初创企业带来了巨大的商机。
在认知革命的时代背景下，红杉资本将1999年推出的首款GPU——NVIDIA GeForce 256视为新时代的“蒸汽机”，而2016年出现的首个AI工厂则被视为整合了算法、算力和数据等所有AI生产要素的关键节点。
红杉资本认为，正如工业革命需要经历通用技术的专业化改造以适应特定行业需求一样，认知革命也需要初创企业践行“专业化”使命，以构建未来的应用程序。他们相信，未来的创业公司将在这场认知革命中扮演类似工业革命时期约翰·洛克菲勒、安德鲁·卡内基等巨头企业的角色。
红杉资本指出，尽管AI已在美国价值10万亿美元的服务业市场中改造了约200亿美元的部分，但这一领域的潜力远不止于此。他们认为，AI不仅将扩大在这块巨大蛋糕中的份额，还将推动整个市场的进一步扩张。
红杉资本还分享了他们对当前AI领域五个投资趋势的观察。首先，工作范式正在从低杠杆、高确定性的模式转变为高杠杆、结果形态难以预知的模式。其次，AI能力的评估正在从依赖学术基准转向真实世界验证。第三，强化学习技术正在从理论讨论走向产业应用的核心。第四，AI正逐步进入物理世界，不仅限于人形机器人，还包括利用AI创造流程和硬件。最后，“计算”已成为新的生产力，每位知识工作者的算力消耗预计将大幅增加。
在未来一年多的时间里，红杉资本将重点投资于五个方向。持久记忆领域是其中之一，这包括让AI长时间记住上下文信息和保持AI Agent的个性与风格。无缝通信协议是另一个重点，旨在实现不同AI Agent之间的无缝协作。AI语音领域的发展已趋于成熟，其应用前景广阔，包括面向消费者的AI朋友、AI伴侣等，以及在企业端的物流、金融交易等场景。AI安全领域也是一个巨大的机会，贯穿从开发层到消费者的全链条。最后，开源AI正处于关键时期，红杉资本认为开源模型有能力与最先进的闭源模型竞争，这对于一个更开放、自由的未来至关重要。
