人形机器人板块近日迎来强劲上涨，多只相关个股表现活跃。9月16日开盘后，均胜电子迅速封住涨停板，汉威科技（300007.SZ）盘中涨幅达20%，斯莱克（300382.SZ）上涨14.16%，日盈电子（603286.SH）、大洋电机（002249.SZ）等十余只个股集体收获10CM涨停。市场分析指出，特斯拉Optimus量产预期升温及国内企业订单爆发，成为推动板块走强的核心因素。
特斯拉人形机器人Optimus的量产进程成为全球市场焦点。本月初，特斯拉通过微博账号“TeslaAI”发布Optimus最新视频，展示其仿生手部细节——包括真人手部的褶皱、指甲轮廓及关节痕迹，引发行业高度关注。据公司披露，Optimus Gen 3机型计划于2026年进入量产阶段，目标五年内实现年产100万台。特斯拉CEO马斯克明确表示，自动驾驶与Optimus机器人将是公司未来核心业务，预计该产品将贡献公司约80%的市值。开源证券分析称，Gen 3机型定型后，特斯拉将启动大规模制造测试，预计初期出货量达3万至5万台，同时Gen 4机型研发已同步推进。
国内企业同样动作频频。优必选近日宣布获得某国内知名企业2.5亿元具身智能人形机器人采购合同，创下全球单笔最大订单纪录。以宇树科技、智元机器人为代表的头部企业加速资本化进程：宇树科技预计于2025年四季度提交IPO申请，智元机器人则通过协议转让和要约收购方式取得上纬新材（688585.SH）控制权，并获得正大集团战略投资。值得关注的是，两家企业近期联合中标中移（杭州）信息技术有限公司1.2亿元人形双足机器人代工项目，标志着国产机器人从研发向商业化迈出关键一步。
产业巨头跨界布局加剧市场竞争。京东7月完成对千寻智能、逐际动力、众擎机器人三家公司的投资，聚焦供应链场景应用；蚂蚁集团9月发布首款人形机器人R1，具备导游、药房分拣、医疗咨询及厨房任务执行能力；海尔集团通过入股新时达（002527.SZ）构建工业赋能全链条，同步推进家庭机器人业务；美的集团加速工业机器人与AI技术融合，推动家电产品机器人化转型。富佳股份（603219.SH）联合中储粮成都院、芯禾机器人发布智能平粮机器人，抢占特种机器人市场先机。
市场规模方面，毕马威报告显示，2024年全球人形机器人市场规模达20.3亿美元，预计2029年将突破132.5亿美元，年均复合增长率45.5%。高工机器人产业研究所测算，到2030年中国市场规模将达380亿元，销量从0.40万台增至27.12万台。业内人士指出，中国机器人产业正从技术追赶转向商业引领，下一阶段竞争将聚焦量产能力构建、核心供应链自主可控及差异化商业模式验证。中信建投认为，特斯拉Optimus量产进展清晰化将持续提升板块估值，建议重视相关投资机会。
